Aporto algo mas a lo indicado por gmo
En mi caso si quiero obtener el .cab existente dentro del .exe hago lo siguiente.
1) Ejecuto el .exe SIN TENER LA PDA CONECTADA AL PC
2) Al finalizar el proceso de instalación te dirá que se completará cuando conectes la PDA al PC
3) Me voy al directorio donde tengo instalado el ActiveSync y habitualmente observo una carpeta nueva en su interior (con un nombre similar al programa que estoy instalado) y en cuyo interior está el cab... me lo llevo a otro sitio y borra esa carpeta alegremente
4) Conecto la PDA al PC y saltará la ventanita de programas instalados pero no se iniciara ninguna instalación porque la carpeta donde estaba el cab me la he cepillado
5) Copia el cab a la PDA y ya lo instalo como siempre
Respecto a que tengas Windows 2000 puede ser perfectamente ese el problema porque hay que reconocer que ya es un SO desfasado y la última versión del ActiveSync (4.5) puede no ir muy fina bajo este SO.
Saludos