Duda sobre ajuste de seguridad "mostrar contraseñas"

[ToroAcu]

Hola.

Tengo una duda en las opciones de seguridad del dispositivo. ¿Para qué sirve exactamente el ajuste "Mostrar contraseñas"?

Según la ayuda de Google, "permite mostrar las contraseñas, por lo que será más fácil introducir contraseñas más complejas y seguras", pero no me queda clara la explicación.

[nexus5.android]

Quiere decir que cuando vayas a poner la contraseña no salen las típicas estrellitas(******) sino que se ven las letras que escribes